「錢放哪裡最安全 ? 」
在台灣，銀行不會倒，當然是放銀行最安全。
「錢放銀行能不能讓你發財 ? 」
還用問，當然不能，台灣銀行現在一年期定存固定利率1.38%，以複利來計算，要超過52年才能翻倍，錢存銀行要發財，難如上青天!
不過，我們在本篇的主題是退休理財，不是求財富倍增，理應還是把重點放在比較穩健的投資標的上，但是，除非您家財萬貫，不然以銀行一年期定存1.38%的投資報酬率，恐怕安全有餘，增值不足。
我在前一篇「退休理財不可或缺的基金」中提到有21檔10年來，每年(包括金融海嘯)都是正報酬的基金，我們稱為「安心退休基金」，都屬於貨幣基金、政府債券基金，報酬率平均2~4%，可以列入資產配置，但須留意到匯率可能侵蝕獲利，以及每個人需要的投資報酬率不同的問題。
本欄在「輕鬆算出自己的退休金」、「如何準備自己的退休金」等先前的單元中，曾經舉過幾種不同的退休理財範例 :
例如，一般人可能需要4.19%的投資報酬率來達成退休理財目標(如附圖一)；年輕又沒儲蓄的朋友就須拉高到7.28%(如附圖二)。
這樣的投資報酬率雖然看起來不高，相信大家都看的出來，錢放銀行定存是絕對無法完成退休理財夢想；全部放「安心退休基金」，以2 ~ 4%的報酬率，距離範例中一般人的4.19%也還差一點，因此，適度在投資組合放進報酬率高一點的基金，有其必要性。
全球股票型、全球平衡型會是退休理財時，核心資產的好選擇(如附圖三)。必須強調的是，由於核心資產佔投資組合比重高，費用不宜高以免吃掉獲利，例如全球型股票基金一年投資報酬率可能7-8%，結果手續費就要3%，光這筆費用就吃掉一年一半以上的獲利，所以，投資切忌進出頻繁，另外，經理費、保管費多寡也會影響長期績效，必須要衡量。
必須提醒的是，投資組合中放進全球股票型，平衡型基金，會提升績效，也會增加投資組合的波動度，這是在所難免，投資界的金律就是 : 「低報酬，低風險」(如錢放銀行，風險幾乎為零，利率也是很低)；「高報酬、高風險」，股票型基金報酬率比債券型基金高，波動幅度也會比較大。正所謂 : 「人有悲歡離合，月有陰晴圓缺，此事古難全」。
對投資人來說，比較困擾的是實際操作。以基金評鑑權威機構晨星分類來說，全球股票型基金常見有三種 : 全球大型增長型股票、全球大型價值型股票、全球大型均衡型股票；而全球平衡型基金又可分為四種 : 美元積極型股債混合、美元保守型股債混合、美元靈活型股債混合、美元平衡型股債混合。
是不是有點昏了，其實可以化繁為簡，只要問自己 : 您需要的投資組合是甚麼 ? 如何簡單搞定退休理財的基金投資組合，我們下回分解。
留言列表
